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Lepu Scientech Med Tech (2291) Fair Value & Analyse

Gesundheitswesen · HK · Marktkap. 3,7 Mrd. HK$ (≈ 404 Mio. €) · ISIN CNE1000057M5

Was ist Lepu Scientech Med Tech wirklich wert?

LS Lepu Scientech Med Tech 2291 · HK
Kurs13,29 HK$
Fair Value17,75 HK$
Potenzial+33,6 %
Qualität68/100

Solides Unternehmen, der Kurs liegt aktuell 25 % unter unserem Fair Value von 17,75 HK$.

Stand 06.09.2026: Der Fair Value von Lepu Scientech Med Tech liegt bei 17,75 HK$ je Aktie, der Kurs bei 13,29 HK$, also 34 % über dem Kurs. Modellrechnung aus mehreren Bewertungsmodellen, regelmäßig neu berechnet.

Beobachte Lepu Scientech Med Tech kostenlos, wir sagen dir, wenn sich Fair Value oder Trend ändern. Dazu der Fair Value für alle 35.000+ Aktien, 14 Tage Pro gratis, ohne Karte. Kostenlos beobachten

Stärken

Gesundes Wachstum (Umsatz 5J +28,9 %/J)
Hochprofitabel · 45,4 % Nettomarge
positiver freier Cashflow
Über den Vergleichswerten (10/13)
Breiter Burggraben 75/100

Zum Einordnen

·3,76 % Dividendenrendite
Evidenz: Hoch Spanne 12,99 HK$ – 21,35 HK$

Fair Value Stand: 06.09.2026

Aus 26 Bewertungsmodellen · heute aktualisiert

Fair Value am 06.09.2026 aktualisiert, angepasst von 17,69 HK$ auf 17,75 HK$ (+0,3 %) seit 13.08.2026. Aktienkurs +21,8 % im letzten Monat.

Das steckt hinter jeder Aktie

69 einzelne Kriterien je Aktie, jedes einzeln nachvollziehbar Methodik ansehen →

Worauf es jetzt ankommt

  • Solide Qualität (68/100) zu einem Kurs unter dem Fair Value, der Abschlag ist hier das Argument, nicht die Geschäftsqualität.
  • Der Kurs steht in der unteren Hälfte unserer Modellspanne, also auf der Seite mit der größeren Sicherheitsmarge.
  • Die Datenbasis trägt das Urteil: alle Modelle laufen auf vollständig belegten Eingangswerten.

Kurs vs. Fair Value (4 Jahre)

31,06 HK$ 8,67 HK$ Fair Value 17,75 HK$ 11.2022 09.2026

Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 06.09.2026.

Wie lese ich den Chart?

46‑Monats‑Spanne 8,67 HK$ – 31,06 HK$ · Fair‑Value‑Band 12,99 HK$ – 21,35 HK$ · der Kurs von 13,29 HK$ notiert unter dem Fair Value von 17,75 HK$. Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 06.09.2026.

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Analyse

Lepu Scientech Med Tech (2291) notiert aktuell bei 13,29 HK$, während unser modellbasierter Fair Value bei 17,75 HK$ liegt, das entspricht einer Einschätzung von 25,1 % unterbewertet. Der Qualitäts-Score liegt bei 68/100 (solide Qualität), Sektor Gesundheitswesen. Bull-Case: Am höchsten liegt die Modellgruppe Gewinnwachstum mit im Mittel 25,09 HK$ je Aktie; damit liegen 16 der 26 gerechneten Modelle über dem Kurs von 13,29 HK$. Bear-Case: Am tiefsten liegt die Gruppe Substanzwert mit 3,94 HK$, und 10 der 26 Modelle bleiben unter dem Kurs. Die Evidenz dieser Rechnung ist hoch.

In den vergangenen zwölf Monaten erzielte Lepu Scientech Med Tech einen Umsatz von 528 Mio. HK$ bei einer Nettomarge von 45,4 %. Der Umsatz sank gegenüber dem Vorjahr um 10,9 %. Die Eigenkapitalrendite (ROE) liegt bei 11,9 %. Die Bilanz weist eine Netto-Cash-Position von 1,2 Mrd. HK$ aus. Fundamentaldaten Stand 06.09.2026

Unsere Szenario-Spanne reicht von 12,99 HK$ (Bear Case) bis 21,35 HK$ (Bull Case); der aktuelle Kurs von 13,29 HK$ liegt innerhalb dieser Spanne. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen (Margen, Wachstum, Bewertungsmultiplikatoren), also der plausible Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Die Aktie notiert rund 49 % unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 60 % über dem 52-Wochen-Tief, aktuell unter der 200-Tage-Linie. Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Gesundheitswesen notiert in unserer Abdeckung bei −34 % Fair-Value-Potenzial, 2291 ist mit 34 % damit günstiger bewertet als der Median.

Fair-Value-Modelle

Jedes Modell schätzt den fairen Wert auf eigenem Weg; der Fair Value oben ist die evidenzgewichtete Mischung, familienausgewogen zusammengeführt. Evidenz (0–100) misst, wie vollständig die Eingangsdaten des Modells vorliegen: verlässlich gefütterte Modelle zählen in der Mischung stärker. Dass die Werte streuen, ist gewollt, jedes Modell betont einen anderen Werttreiber; Dividendenmodelle etwa liefern bei niedriger Ausschüttung strukturell niedrige Werte. Alle Eingaben sind real gemeldete Daten, nichts geschätzt.

Modell Bear Bear = das vorsichtige Szenario: dasselbe Modell mit konservativen Ankern gerechnet (niedrigeres Wachstum, vorsichtigere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bull ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel.BaseBull Bull = das optimistische Szenario: dasselbe Modell mit günstigen Ankern gerechnet (höheres Wachstum, bessere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bear ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Evidenz
Höchste Evidenz
FCF-DCF 9,98 HK$ 13,56 HK$ 24,73 HK$ 76
Residualeinkommen 5,37 HK$ 6,10 HK$ 9,43 HK$ 75
Wachstums-DCF 9,57 HK$ 14,55 HK$ 24,28 HK$ 74
Alle 26 Modelle nach Familie
DCF-Modelle
FCF-DCF 9,98 HK$ 13,56 HK$ 24,73 HK$ 76
Owner Earnings 11,57 HK$ 21,59 HK$ 41,85 HK$ 70
5J-Umsatz-Exit 7,77 HK$ 10,69 HK$ 16,78 HK$ 69
5J-EBITDA-Exit 12,07 HK$ 19,39 HK$ 33,76 HK$ 70
5J-KGV-Exit 13,66 HK$ 27,58 HK$ 46,75 HK$ 65
10J-Umsatz-Exit 8,36 HK$ 13,61 HK$ 16,72 HK$ 65
10J-EBITDA-Exit 11,57 HK$ 22,67 HK$ 42,33 HK$ 62
10J-KGV-Exit 12,71 HK$ 26,02 HK$ 48,35 HK$ 58
Gewinnbasiert
Graham-Dodd 4,70 HK$ 32,81 HK$ 46,04 HK$ 63
Lynch-Fair-Value 13,92 HK$ 19,88 HK$ 25,85 HK$ 61
PEG = 1,0 13,92 HK$ 19,88 HK$ 25,85 HK$ 57
Ertragskraftwert (EPV) 9,63 HK$ 10,62 HK$ 11,48 HK$ 70
Dividendendiskontierung
Gordon-Wachstumsmodell 5,45 HK$ 10,86 HK$ 16,44 HK$ 67
DDM mehrstufig 5,45 HK$ 9,38 HK$ 11,46 HK$ 67
Multiplikatoren
KGV-Multiple 11,41 HK$ 15,22 HK$ 19,02 HK$ 63
KUV-Multiple 4,00 HK$ 5,33 HK$ 6,67 HK$ 58
KBV-Multiple 8,82 HK$ 11,76 HK$ 14,70 HK$ 55
EV/EBIT 13,51 HK$ 16,90 HK$ 20,30 HK$ 63
EV/EBITDA 12,59 HK$ 15,68 HK$ 18,76 HK$ 64
EV/Umsatz 6,54 HK$ 7,91 HK$ 9,28 HK$ 52
Substanzwert
NCAV (Graham) 2,94 HK$ 3,94 HK$ 5,88 HK$ 51
Wachstums-DCF
Wachstums-DCF 9,57 HK$ 14,55 HK$ 24,28 HK$ 74
Umsatz-Margen-DCF 7,96 HK$ 11,75 HK$ 19,19 HK$ 69
Ökonomischer Gewinn
Residualeinkommen 5,37 HK$ 6,10 HK$ 9,43 HK$ 75
ROIC-Compounder 11,65 HK$ 15,78 HK$ 20,05 HK$ 70
Gewinnwachstum
Wachstumsangep. KGV 17,57 HK$ 25,09 HK$ 32,62 HK$ 67

Größte Divergenz: Gewinnwachstum (25,09 HK$) gegenüber Substanzwert (3,94 HK$). Höchste Evidenz: FCF-DCF (76).

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Kennzahlen & Finanzlage

KGV 13,3 Stand 02.07.2026
KUV 6,03 KGV × Marge
Gewinn je Aktie (TTM) 0,0200 HK$ Kurs ÷ EPS = KGV 13,3
Dividendenrendite 3,8 %
Nettomarge 45,4 % FY2025
Eigenkapitalrendite 11,9 % TTM
Weitere Kennzahlen
Ertrag
Gesamtkapitalrendite (EBIT) 8,3 % Ø 5 Jahre
Operative Marge 29,5 % TTM
Wachstum
Umsatz (TTM) 528 Mio. HK$ TTM
Umsatzwachstum (J/J) −10,9 % 3J ⌀ +28,7 %
Gewinnwachstum (J/J) −45,6 %
Bilanz & Cashflow
Free Cashflow 145 Mio. HK$ FY2025
Nettoliquidität 1,2 Mrd. HK$ FY2025

Kennzahlen aus gemeldeten Fundamentaldaten · Stand 06.09.2026. TTM = letzte zwölf Monate.

Qualitäts-Score im Detail

Gesamt-Qualität 68/100

Davon Geschäftsqualität 67 · Marktfaktoren (Momentum, Volatilität) 38

Profitabilität 53
Margen und Kapitalrenditen heute
Qualitätswachstum 33
Verbessern sich Margen und Renditen?
Cashflow 70
Gewinnqualität: echtes Geld statt Buchgewinn
Fin. Stärke 100
Bilanz, Verschuldung, Insolvenzrisiko
Investition 60
Diszipliniert investieren statt Imperienbau
Niedrige Volatilität 57
Ruhiger Kursverlauf (Marktfaktor)
Momentum 40
Kurstrend der letzten 3–12 Monate (Marktfaktor)
52W-Momentum 14
Nähe zum 52-Wochen-Hoch (Marktfaktor)
Netto-Aktienausgabe 72
Rückkäufe statt Verwässerung

Nicht-Bewertungs-Faktoren (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Finanzstärke, Momentum …), je akademisch fundiert. Die Bewertung selbst steckt im Fair Value und ist hier bewusst ausgeschlossen, sonst Doppelzählung.

Alle Werte sind Scores von 0 bis 100 (100 = Bestwert gegen feste, forschungsbasierte Bänder), keine Prozentzahlen. Die drei Marktfaktoren (Momentum, 52-Wochen-Nähe, niedrige Volatilität) werden angezeigt, fließen aber mit Gewicht null NICHT in die Kopfzahl ein: Marktmeinung ist keine Unternehmenseigenschaft.

Über das Unternehmen

LEPU ScienTech Medical Technology (Shanghai) Co., Ltd., eine Investmentholdinggesellschaft, beschäftigt sich mit der Herstellung und dem Verkauf von Okkludern für interventionelle Behandlungsserien und medizinischen Geräten für Herzklappen. Das Unternehmen ist in den Segmenten Occluder Business und Heart Valve Business tätig.

Vollständige Unternehmensbeschreibung

LEPU ScienTech Medical Technology (Shanghai) Co., Ltd., eine Investmentholdinggesellschaft, beschäftigt sich mit der Herstellung und dem Verkauf von Okkludern für interventionelle Behandlungsserien und medizinischen Geräten für Herzklappen. Das Unternehmen ist in den Segmenten Occluder Business und Heart Valve Business tätig. Das Unternehmen erforscht, entwickelt, produziert und vertreibt außerdem Okkluder zur interventionellen Behandlung von angeborenen Herzfehlern. und Herstellung und Verkauf medizinischer Geräte für Herzklappen. Zu den Produkten gehören Vorhofseptumdefekt, Ventrikelseptumdefekt, offener Ductus arteriosus, offenes Foramen ovale, linkes Vorhofohr sowie Aorten- und periphere Verschlussprodukte sowie Aorten- und Mitralklappenverschlussprodukte; Vorhofseptumpunktion und Verfahrenszubehör; interatriales Shunt-Gerät; Produkte zur mechanischen Kreislaufunterstützung; und Geräte zur Behandlung von Bluthochdruck. Darüber hinaus ist es in der verarbeitenden Industrie tätig; Technologieentwicklung; und Handelsaktivitäten. Das Unternehmen vertreibt seine Produkte über Distributoren und den Direktvertrieb. LEPU ScienTech Medical Technology (Shanghai) Co., Ltd. wurde 1994 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Shanghai, Volksrepublik China. LEPU ScienTech Medical Technology (Shanghai) Co., Ltd. ist eine Tochtergesellschaft von Lepu Medical Technology (Beijing) Co., Ltd.

Unternehmensbeschreibung, wie vom Unternehmen bzw. Datenanbieter gemeldet.

Umsatz- & Gewinnentwicklung

FY2021 – FY2025 · gemeldete Geschäftsjahre

Der ausgewiesene Umsatz von Lepu Scientech Med Tech entwickelte sich von 223 Mio. CNY (FY2021) auf 528 Mio. CNY (FY2025), rund +24,1 %/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei 240 Mio. CNY (+42,2 %/Jahr seit FY2021).

Wachstumsqualität 95/100
Das Umsatzwachstum wirkt gesund und wird durch Profitabilität und Cashflow-Qualität gestützt.
Letzter Umsatz (FY 2025)
528 Mio. HK$
Letztes Jahr (ggü. Vorjahr)
+11,9 %
Ø Umsatzwachstum/Jahr (3J) Gemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen.
+28,7 %
Ø Umsatzwachstum/Jahr (5J) Gemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen.
+28,9 %
Ø Umsatzwachstum/Jahr (6J) Gemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen.
+28,6 %
Wertschöpfung/Jahr (5J) Gewinnwachstum je Aktie (CAGR 5 Jahre) plus Dividendenrendite: was je Aktie und Jahr an Wert entsteht.
+32,9 % · in HKD
Gewinnwachstum je Aktie plus Dividendenrendite: so viel Wert entsteht je Aktie und Jahr.
Gewinnwachstum je Aktie+29,1 %
Dividendenrendite3,8 %
Operative Marge (EBIT) Operative Marge damals gegen heute, aus den berichteten Jahresabschlüssen. Eine fallende Marge nach einem Boomjahr ist das klassische Spitzengewinn-Signal: die Wachstumsrate hängt dann an einer aufgeblähten Basis.51,6 % (2020) → 52,4 % (2025) · stabil
Schlechtester Gewinneinbruch124 % (2022) (Verlustjahr, Rückgang über 100 %) · in HKD
Umsatz +24,1 %/Jahr
FY21 223 Mio. CNY
FY22 248 Mio. CNY
FY23 326 Mio. CNY
FY24 472 Mio. CNY
FY25 528 Mio. CNY
Nettoergebnis +42,2 %/Jahr
FY21 58,7 Mio. CNY
FY22 −19,8 Mio. CNY
FY23 152 Mio. CNY
FY24 246 Mio. CNY
FY25 240 Mio. CNY

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Für Blogger & Redaktionen: Einbett-Code + Live-Daten

Für Blogger, Redaktionen und Entwickler: kopiere diesen Code in deine Seite oder deinen Blog (in WordPress ein „Custom HTML"-Block), er zeigt den aktuellen Fair Value und verlinkt hierher. Kostenlos, reines HTML, gern gesehen. Ganze Datenströme (CSV/JSON) gibt es unter /entwickler.

Zitieren: Fair Value Calculator (2026). "Lepu Scientech Med Tech Fair Value". https://www.fairvalue-calculator.com/aktie/2291.HK

Vergleichsgruppe

Medical Devices · 352 Aktien

Wie diese Aktie im Vergleich zu ihrer Branche dasteht: der grüne Marker ist diese Aktie, das Band ist die typische 25- bis 75-Prozent-Spanne der Vergleichswerte, und der Strich ist der Median.

Qualitäts-Score 68 · Top 25 %
Fair-Value-Potenzial +33 % · Top 25 %
Eigenkapitalrendite (TTM) 12 % · Top 25 %
Gesamtkapitalrendite 8 % · Top 25 %
Nettomarge (TTM) 45 % · Top 25 %
Operative Marge (TTM) 30 % · Top 25 %
Umsatzwachstum −11 % · Untere 25 %
Dividendenrendite (TTM) 3,8 % · Top 25 %

Bewertungsmultiples vs Medical Devices-Median · niedriger = günstiger

KGV (TTM) 13,3× · Günstiger als 75 % der Peers
KBV 1,81× · Teurer als der Median
KUV (TTM) 6,97× · Teurer als 75 % der Peers
P/FCF 3,2× · Günstiger als der Median
EV/EBITDA 8,6× · Günstiger als 75 % der Peers

Stärkenprofil im Fünfeck (Snowflake)

Fünf schnelle Dimensionen, jeweils 0 bis 100: WERT (Fair-Value-Potenzial), ZUKUNFT (Umsatzwachstum), VERGANGENHEIT (Eigenkapitalrendite), GESUNDHEIT (wenig Schulden), DIVIDENDE (Rendite). Grün = diese Aktie, grau = typischer Sektor-Vergleichswert.

WERTZUKUNFTVERGANGENHEITGESUNDHEITDIVIDENDE
Diese Aktie
WERTZUKUNFTVERGANGENHEITGESUNDHEITDIVIDENDE
Sektor-Vergleich
WERT78 · Sektor 0
ZUKUNFT0 · Sektor 32
VERGANGENHEIT48 · Sektor 5
GESUNDHEIT0 · Sektor 97
DIVIDENDE75 · Sektor 35

Werte & ESG

Berührt dieses Unternehmen Bereiche, die du bewusst meiden möchtest? Die Einordnung leitet sich aus Sektor und Branche ab.

Keine der geprüften Expositionen erkannt

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10 weitere Medical Devices-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert (Stand 06.09.2026).

Aktie Kurs Fair Value vs. Fair Value
Abbott Laboratories, ABT 112,47 $ 74,79 $ −34 %
Stryker Corporation SYK 322,12 $ 186,28 $ −42 %
Medtronic plc MDT 89,97 $ 65,57 $ −27 %
Boston Scientific Corporation BSX 46,84 $ 30,73 $ −34 %
Edwards Lifesciences Corporation EW 89,78 $ 41,02 $ −54 %
Siemens Healthineers AG SHL 39,52 € 33,87 € −14 %
DexCom, Inc DXCM 90,82 $ 38,95 $ −57 %
GE HealthCare Technologies Inc GEHC 74,82 $ 64,13 $ −14 %
Koninklijke Philips N.V PHIA 23,69 € 14,36 € −39 %
Shenzhen Mindray Bio-Medical Electronics Co 300760 150,63 ¥ 147,63 ¥ −2 %

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Häufige Fragen

Ist Lepu Scientech Med Tech (2291) über- oder unterbewertet?
Stand 06.09.2026 schätzt unser Modell den Fair Value auf 17,75 HK$ gegenüber einem Kurs von 13,29 HK$, rund +34 % Potenzial (unterbewertet).
Was ist der Fair Value von 2291?
Unser modellbasierter Fair Value für Lepu Scientech Med Tech liegt bei 17,75 HK$ (Stand 06.09.2026), basierend auf geprüften Fundamentaldaten. Aktueller Kurs: 13,29 HK$.
Wie hoch ist der Qualitäts-Score von 2291?
Lepu Scientech Med Tech hat einen Qualitäts-Score von 68/100. Er misst die Geschäftsqualität (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Bilanzstärke, Investitionsdisziplin, Aktienausgabe). Marktfaktoren wie Kurs-Momentum und Schwankungsbreite fließen nicht in die Zahl ein, sie werden in der Detailansicht separat ausgewiesen.
Welches Kursziel hat Lepu Scientech Med Tech (2291)?
Unser rechnerisches Kursziel ist der Fair Value von 17,75 HK$ (Stand 06.09.2026) aus 26 Bewertungsmodellen. Vorsichtiges Szenario 12,99 HK$, optimistisches Szenario 21,35 HK$. Es ist eine Modellrechnung aus geprüften Bilanzdaten, kein Analystenziel.
Wie ist die Prognose für die Lepu Scientech Med Tech Aktie 2026?
Nach unseren Modellen liegt der Fair Value bei 17,75 HK$, gegenüber einem Kurs von 13,29 HK$ rund +34 % Potenzial (unterbewertet). Vorsichtiges Szenario 12,99 HK$, optimistisches Szenario 21,35 HK$. Die Rechnung wird regelmäßig mit neuen Bilanzdaten aktualisiert.
Wie hoch ist der Umsatz von Lepu Scientech Med Tech (2291)?
Lepu Scientech Med Tech weist einen Umsatz der letzten zwölf Monate von rund 528 Mio. HK$ aus (aktuellster verfügbarer Wert, Stand 06.09.2026).
Wie hoch ist die Nettomarge von 2291?
Die Nettomarge von Lepu Scientech Med Tech liegt bei rund 45,4 %, das Unternehmen behält damit etwa 45,4 % seines Umsatzes als Nettogewinn. Basierend auf den aktuellsten gemeldeten Zahlen.
Zahlt Lepu Scientech Med Tech eine Dividende?
Lepu Scientech Med Tech weist aktuell eine Dividendenrendite von rund 3,76 % bezogen auf den jüngsten Kurs aus (Stand 06.09.2026).
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