Umicore SA (UMI) Fair Value & Analyse

Industrie · BE · Marktkap. €5.4B

Solides Unternehmen, nach unseren Modellen aktuell 14% unterbewertet.

Worauf es jetzt ankommt

• Unsere Modellspanne reicht von €19.23 (Bear) bis €33.95 (Bull), Basis €27.16. Je näher der Kurs an der unteren Hälfte, desto mehr Sicherheitsmarge.
• Qualität 66/100 (solide Qualität) bei Evidenz „hoch": die Datenbasis trägt das Urteil.

Kurs vs. Fair Value (5 Jahre)

Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 06.08.2026.

Wie lese ich den Chart?

60‑Monats‑Spanne €7.03 – €51.01 · Fair‑Value‑Band €19.23 – €33.95 · der Kurs von €23.82 notiert unter dem Fair Value von €27.16. Grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr (zeitpunktgenau, ohne Rückschau). Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 06.08.2026.

Voller Chart & Analyse →

Welche Aktien sind gerade unterbewertet? Kostenlos prüfen Jetzt entdecken →

Analyse

Umicore SA (UMI) notiert aktuell bei €23.82, während unser modellbasierter Fair Value bei €27.16 liegt, das entspricht einer Einschätzung von 14.0% unterbewertet. Der Qualitäts-Score liegt bei 66/100 (solide Qualität), Sektor Industrie. Bull-Case: Notiert die Aktie unter unserer Schätzung, könnte sich bei bestätigten Fundamentaldaten Aufwärtspotenzial ergeben. Bear-Case: Ein scheinbar günstiger Kurs kann eine Value-Falle sein, wenn die Qualität schwach ist oder die Datenlage dünn ist (Evidenz: hoch).

In den vergangenen zwölf Monaten erzielte Umicore SA einen Umsatz von €19.4B bei einer Nettomarge von 2.0%. Der Umsatz wuchs gegenüber dem Vorjahr um 44.1%. Die Eigenkapitalrendite (ROE) liegt bei 18.6%. Die Nettoverschuldung beträgt €1.3B. Fundamentaldaten Stand 06.08.2026

Unsere Szenario-Spanne reicht von €19.23 (Bear Case) bis €33.95 (Bull Case); der aktuelle Kurs von €23.82 liegt innerhalb dieser Spanne. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen (Margen, Wachstum, Bewertungsmultiplikatoren), also der plausible Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Die Aktie notiert rund 12% unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 110% über dem 52-Wochen-Tief, aktuell über der 200-Tage-Linie. Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Industrie notiert in unserer Abdeckung bei -40% Fair-Value-Potenzial, UMI ist mit 14% damit günstiger bewertet als der Median.

Fair-Value-Modelle

Jedes Modell schätzt den fairen Wert auf eigenem Weg; der Fair Value oben ist die evidenzgewichtete Mischung. Evidenz (0–100) misst, wie vollständig die Eingangsdaten des Modells vorliegen: verlässlich gefütterte Modelle zählen in der Mischung stärker. Dass die Werte streuen, ist gewollt, jedes Modell betont einen anderen Werttreiber; Dividendenmodelle etwa liefern bei niedriger Ausschüttung strukturell niedrige Werte.

Größte Divergenz: Multiplikatoren (€27.16) gegenüber Dividendendiskontierung (€3.67). Höchste Evidenz: Wachstums-DCF (80).

Kennzahlen & Finanzlage

Qualitäts-Score im Detail

Über das Unternehmen

Umicore SA ist als Materialtechnologie- und Recyclingunternehmen in Belgien, Europa, im asiatisch-pazifischen Raum, Nordamerika, Südamerika und Afrika tätig. Das Unternehmen ist in den Segmenten Batteriematerial, Katalyse, Recycling und Spezialmaterialien tätig.

Vollständige Unternehmensbeschreibung

Umicore SA ist als Materialtechnologie- und Recyclingunternehmen in Belgien, Europa, im asiatisch-pazifischen Raum, Nordamerika, Südamerika und Afrika tätig. Das Unternehmen ist in den Segmenten Batteriematerial, Katalyse, Recycling und Spezialmaterialien tätig. Das Segment Batteriematerial entwickelt, produziert und vermarktet Kathodenmaterialien und deren Vorläufer für Lithium-Ionen-Batterien sowie damit verbundene Raffinationsaktivitäten im Bereich der chemischen Raffinierung von Kobalt und Nickel. und bietet integrierte, zirkuläre und nachhaltige Batteriematerialien an. Das Segment Katalyse bietet Automobilkatalysatoren für leichte Benzin- und Dieselanwendungen sowie leichte und schwere Dieselanwendungen, einschließlich Straßen- und Geländefahrzeuge; stationäre Katalysatoren für die industrielle Emissionskontrolle; und produziert edelmetallbasierte Verbindungen und Katalysatoren für den Einsatz in der Pharma- und Feinchemieindustrie sowie für Brennstoffzellenanwendungen. Das Segment Recycling befasst sich mit der Raffinierung und Verwaltung von Edelmetallen, Schmuck und Industriemetallen; und Behandlung komplexer Abfallströme, die Edelmetalle und andere Spezialmetalle enthalten. In diesem Segment werden auch edelmetallbasierte Materialien für die High-Tech-Glasproduktion und Elektronik hergestellt; und bietet Produkte für chemische, elektrische, elektronische, Automobil- und Spezialglasanwendungen. Die Segmente Spezialmaterialien bieten Kobalt- und Spezialmaterialien, elektrooptische Materialien und Metallabscheidungslösungen an. produziert und vertreibt Kobalt- und Nickelprodukte; und liefert Produkte für die edel- und unedelmetallbasierte Galvanisierung und PVD-Beschichtung sowie Materiallösungen auf Germaniumbasis für die Raumfahrt-, Optik- und Elektronikbranche. Das Unternehmen war früher als Union Minière du Haut Katanga bekannt und änderte 2001 seinen Namen in Umicore SA.Umicore SA wurde 1805 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Brüssel, Belgien.

Unternehmensbeschreibung, wie vom Unternehmen bzw. Datenanbieter gemeldet.

Umsatz- & Gewinnentwicklung

FY2021 – FY2025 · gemeldete Geschäftsjahre

Der ausgewiesene Umsatz von Umicore SA entwickelte sich von €24.1B (FY2021) auf €19.4B (FY2025), rund −5.3%/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei €385M (−11.2%/Jahr seit FY2021).

UMI beobachten: Alarm, wenn sich der Fair Value ändert →

Aktuelle Nachrichten

Externe englischsprachige Schlagzeilen Dritter (Yahoo Finance, Reuters u. a.), keine redaktionelle Auswahl.

• Umicore - Transparency notification by Bank of America Corporation Yahoo Finance · 07.08.2026
• Umicore - Transparency notification by BNP Paribas Asset Management Holdings and BNP Paribas Cardif Yahoo Finance · 03.08.2026
• Umicore - Transparency notifications by Bank of America Corporation Yahoo Finance · 03.08.2026
• Umicore: Half-Year Results 2026 Yahoo Finance · 31.07.2026

Vergleichsgruppe

Waste Management · 169 Aktien

Wie diese Aktie im Vergleich zu ihrer Branche dasteht: der grüne Marker ist diese Aktie, das Band ist die typische 25–75%-Spanne der Vergleichswerte, und der Strich ist der Median.

Bewertungsmultiples vs Waste Management-Median · niedriger = günstiger

Snowflake

Fünf schnelle Dimensionen, jeweils 0 bis 100: WERT (Fair-Value-Potenzial), ZUKUNFT (Umsatzwachstum), VERGANGENHEIT (Eigenkapitalrendite), GESUNDHEIT (wenig Schulden), DIVIDENDE (Rendite). Grün = diese Aktie, grau = typischer Sektor-Vergleichswert.

Werte & ESG

Berührt dieses Unternehmen Bereiche, die du bewusst meiden möchtest? Die Einordnung leitet sich aus Sektor und Branche ab.

ESG-Kennzahlen liegen für diese Aktie noch nicht vor. Werte- und ESG-Daten sind kontextabhängig und können sich zwischen Anbietern unterscheiden.

Ähnliche Aktien

10 weitere Waste Management-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert (Stand 06.08.2026).

Unterbewertete Aktien entdecken

Mehr unterbewertete Industrie-Aktien →

Häufige Fragen

Wie wir den Fair Value berechnen

Jedes Unternehmen wird durch ein Set unabhängiger Intrinsic-Value-Modelle bewertet (DCF-Varianten, Residual-Income, Multiples u. a.), die zu einem familienausgewogenen Konsens zusammengeführt und nach der Datenqualität gewichtet werden. Eine separate Qualitäts-Ebene bewertet die Fundamentaldaten. Alle Eingaben sind real gemeldete Daten, nichts geschätzt.