Caida Securities Co (600906) Fair Value & Analyse

Finanzwesen · CN · Marktkap. 21.4B CNY

Solides Unternehmen, aber nach unseren Modellen 41% überbewertet.

Worauf es jetzt ankommt

• Der Kurs liegt über selbst unserem optimistischen Bull-Case (¥4.89). Das günstige Szenario ist bereits eingepreist.
• Solide, aber nicht herausragende Qualität (69/100) und über dem Fair Value, weder ein klares Schnäppchen noch ein Standout-Compounder.
• Bei einem Finanzwert zählen Buchwert- und Ertrags-Methoden mehr als ein Cashflow-DCF, der zu Banken und Versicherern schlecht passt.

Kurs vs. Fair Value (5 Jahre)

Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 09.08.2026.

Wie lese ich den Chart?

60‑Monats‑Spanne ¥5.04 – ¥17.52 · Fair‑Value‑Band ¥2.94 – ¥4.89 · der Kurs von ¥6.59 notiert über dem Fair Value von ¥3.91. Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 09.08.2026.

Voller Chart & Analyse →

Welche Aktien sind gerade unterbewertet? Kostenlos prüfen Jetzt entdecken →

Analyse

Caida Securities Co (600906) notiert aktuell bei ¥6.59, während unser modellbasierter Fair Value bei ¥3.91 liegt, das entspricht einer Einschätzung von 40.7% überbewertet. Der Qualitäts-Score liegt bei 69/100 (solide Qualität), Sektor Finanzwesen. Bear-Case: Da der Kurs über unserer Schätzung liegt, preist der Markt bereits hohe Erwartungen ein. Bull-Case: Eine überdurchschnittliche Qualität kann einen Aufpreis rechtfertigen, entscheidend bleibt der Einstiegskurs (Evidenz: hoch).

In den vergangenen zwölf Monaten erzielte Caida Securities Co einen Umsatz von 3.0B CNY bei einer Nettomarge von 29.9%. Der Umsatz wuchs gegenüber dem Vorjahr um 51.2%. Die Eigenkapitalrendite (ROE) liegt bei 7.2%. Die Bilanz weist eine Netto-Cash-Position von 15.9B CNY aus. Fundamentaldaten Stand 09.08.2026

Unsere Szenario-Spanne reicht von ¥2.94 (Bear Case) bis ¥4.89 (Bull Case); der aktuelle Kurs von ¥6.59 liegt oberhalb dieser Spanne. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen (Margen, Wachstum, Bewertungsmultiplikatoren), also der plausible Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Die Aktie notiert rund 18% unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 10% über dem 52-Wochen-Tief, aktuell unter der 200-Tage-Linie. Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Finanzwesen notiert in unserer Abdeckung bei 11% Fair-Value-Potenzial, 600906 ist mit -41% damit ambitionierter bewertet als der Median.

Fair-Value-Modelle

Jedes Modell schätzt den fairen Wert auf eigenem Weg; der Fair Value oben ist die evidenzgewichtete Mischung. Evidenz (0–100) misst, wie vollständig die Eingangsdaten des Modells vorliegen: verlässlich gefütterte Modelle zählen in der Mischung stärker. Dass die Werte streuen, ist gewollt, jedes Modell betont einen anderen Werttreiber; Dividendenmodelle etwa liefern bei niedriger Ausschüttung strukturell niedrige Werte.

Größte Divergenz: Multiplikatoren (¥3.21) gegenüber Substanzwert (¥2.53). Höchste Evidenz: KBV-Multiple (55).

Kennzahlen & Finanzlage

Qualitäts-Score im Detail

Über das Unternehmen

Caida Securities Co., Ltd. bietet Investmentbanking-Dienstleistungen in China an. Zu seinen Dienstleistungen gehören Wertpapiervermittlung; Beratung zu Wertpapieranlagen; Wertpapierübernahme und -sponsoring; Wertpapiereigenhandel; Wertpapiervermögensverwaltung; Margenhandel; Agenturverkauf von Wertpapier-Investmentfonds; Finanzberatung im Zusammenhang mit …

Vollständige Unternehmensbeschreibung

Caida Securities Co., Ltd. bietet Investmentbanking-Dienstleistungen in China an. Zu seinen Dienstleistungen gehören Wertpapiervermittlung; Beratung zu Wertpapieranlagen; Wertpapierübernahme und -sponsoring; Wertpapiereigenhandel; Wertpapiervermögensverwaltung; Margenhandel; Agenturverkauf von Wertpapier-Investmentfonds; Finanzberatung im Zusammenhang mit Wertpapierhandels- und Wertpapieranlageaktivitäten; Beteiligungsinvestitionen; Finanzberatungsgeschäft im Zusammenhang mit Kapitalbeteiligungen. Das Unternehmen ist auch an der Bereitstellung von Vermittlungsdiensten für Termingeschäfte beteiligt. Vermittlung von Warentermingeschäften, Vermittlung von Finanztermingeschäften; Termininvestitionsberatung und Vermögensverwaltung; Anlageverwaltung, Vermögensverwaltung, Kredit und andere Dienstleistungen. Caida Securities Co., Ltd. wurde 2002 gegründet und hat seinen Sitz in Shijiazhuang, China.

Unternehmensbeschreibung, wie vom Unternehmen bzw. Datenanbieter gemeldet.

Umsatz- & Gewinnentwicklung

FY2021 – FY2025 · gemeldete Geschäftsjahre

Der ausgewiesene Umsatz von Caida Securities Co entwickelte sich von ¥3.2B (FY2021) auf ¥2.7B (FY2025), rund −4.3%/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei ¥747M (+2.4%/Jahr seit FY2021).

600906 ist 41% überbewertet. Mit Huatai Securities Co vergleichen →

Vergleichsgruppe

Capital Markets · 425 Aktien

Wie diese Aktie im Vergleich zu ihrer Branche dasteht: der grüne Marker ist diese Aktie, das Band ist die typische 25–75%-Spanne der Vergleichswerte, und der Strich ist der Median.

Bewertungsmultiples vs Capital Markets-Median · niedriger = günstiger

Snowflake

Fünf schnelle Dimensionen, jeweils 0 bis 100: WERT (Fair-Value-Potenzial), ZUKUNFT (Umsatzwachstum), VERGANGENHEIT (Eigenkapitalrendite), GESUNDHEIT (wenig Schulden), DIVIDENDE (Rendite). Grün = diese Aktie, grau = typischer Sektor-Vergleichswert.

WERT 0: der Kurs liegt über unserer Fair-Value-Spanne.

Werte & ESG

Berührt dieses Unternehmen Bereiche, die du bewusst meiden möchtest? Die Einordnung leitet sich aus Sektor und Branche ab.

ESG-Kennzahlen liegen für diese Aktie noch nicht vor. Werte- und ESG-Daten sind kontextabhängig und können sich zwischen Anbietern unterscheiden.

Ähnliche Aktien

10 weitere Capital Markets-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert (Stand 09.08.2026).

Unterbewertete Aktien entdecken

Mehr unterbewertete Finanzwesen-Aktien →

Häufige Fragen

Wie wir den Fair Value berechnen

Jedes Unternehmen wird durch ein Set unabhängiger Intrinsic-Value-Modelle bewertet (DCF-Varianten, Residual-Income, Multiples u. a.), die zu einem familienausgewogenen Konsens zusammengeführt und nach der Datenqualität gewichtet werden. Eine separate Qualitäts-Ebene bewertet die Fundamentaldaten. Alle Eingaben sind real gemeldete Daten, nichts geschätzt.