Jetzt 35.000+ Aktien mit 26 Modellen und 37 Qualitätsfaktoren prüfen
Datenbasierte Aktienbewertung
Welche Aktien sind gerade unterbewertet? Kostenlos prüfen
Jetzt entdecken →
Enagás, S.A (ENGGF) Fair Value: was die Aktie wirklich wert ist
Stand 02.10.2026: Fair Value von Enagás, S.A $7,62, Kurs $19,75, Potenzial −61,4 %, Qualität 56 von 100. Berechnet aus den geprüften Bilanzzahlen mit 26 Modellen und 37 Qualitätsfaktoren, täglich neu.
- Fair Value über dem Kurs? Nein
- Gute Qualität? Ja
- Auf die Watchlist
ES
Viele Daten
24.09.2026
Viele Daten
24.09.2026
Enagás, S.A
ENGGF · USÜberdehnte BewertungStarke Überbewertung bei nur mäßiger Qualität.
!Fair Value 7,62 $ · Stark überbewertet (−61,4 %)
!Qualität 56/100
!Schwaches Wachstum (Umsatz 5J −1,8 %/J)
✓Hochprofitabel · 33,9 % Nettomarge (TTM)
✓Moderate Schulden · positiver freier Cashflow
!Moderater Burggraben 58/100
Das steckt hinter jeder Aktie
26
Bewertungsmodelle
8 Familien, DCF bis NCAV
37
Qualitätsfaktoren
Marge, Bilanz, Cashflow, Schulden
6
KI-Faktoren
Burggraben, den keine Kennzahl misst
2.000+
Datenpunkte
geprüft, je Aktie im Median
69 einzelne Kriterien je Aktie, jedes einzeln nachvollziehbar Methodik ansehen →
Kurs vs. Fair Value
Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 24.09.2026.
Wie lese ich den Chart?
60‑Monats‑Spanne 10,58 $ – 21,65 $ · Fair‑Value‑Band 4,98 $ – 12,68 $ · der Kurs von 19,75 $ notiert über dem Fair Value von 7,62 $. Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 24.09.2026.
Unternehmensprofil
Enagás, S.A. beschäftigt sich mit der Übertragung, Speicherung und Regasifizierung von Erdgas. Das Unternehmen ist in den Segmenten „Regulierte Gasaktivitäten“, „Regulierte Aktivitäten“ und „Wasserstoffinfrastruktur“, „Neue Geschäfte“ und „International“ tätig.
Mehr anzeigen
Enagás, S.A. beschäftigt sich mit der Übertragung, Speicherung und Regasifizierung von Erdgas. Das Unternehmen ist in den Segmenten „Regulierte Gasaktivitäten“, „Regulierte Aktivitäten“ und „Wasserstoffinfrastruktur“, „Neue Geschäfte“ und „International“ tätig. Das Unternehmen bietet Gastransportdienste über primäre und sekundäre Transportpipelines sowie Dienstleistungen zur Wiedervergasung von Erdgas an und betreibt unterirdische Speicheranlagen. Darüber hinaus ist es an Wasserstoffinfrastrukturaktivitäten und nicht regulierten Aktivitäten im Zusammenhang mit neuen Energien wie Biomethan, Ammoniak und CO2 beteiligt LNG-Terminals; Entwicklung und Implementierung von Anlagen zur Erdgasversorgung; Planung, Bau, Betrieb und Wartung von Wasserstoff- und anderen Gasproduktionsanlagen. Das Unternehmen wurde 1972 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Madrid, Spanien.
Aktienanalyse
Enagás, S.A (ENGGF) notiert aktuell bei 19,75 $, während unser modellbasierter Fair Value bei 7,62 $ liegt, also 61,4 % unter dem Kurs: die Aktie wirkt überbewertet.
Mehr anzeigen
Bewertung
Bull-Case: Am höchsten liegt die Modellgruppe Gewinnwachstum mit im Mittel 20,12 $ je Aktie; damit liegen 3 der 22 gerechneten Modelle über dem Kurs von 19,75 $.
Bear-Case: Am tiefsten liegt die Gruppe Gewinnbasiert mit 1,09 $, und 19 der 22 Modelle bleiben unter dem Kurs. Die Evidenz dieser Rechnung ist hoch.
Szenario-Spanne: 4,98 $ (Bear) bis 12,68 $ (Bull), der Kurs von 19,75 $ liegt darüber. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen, ein Rahmen, kein Kursziel.
Qualität & Wachstum
Der Qualitäts-Score liegt bei 56/100 (solide Qualität), Sektor Versorger.
Schwaches Wachstum: Das Umsatzwachstum ist schwach: weniger als 2 % pro Jahr.
Der ausgewiesene Umsatz von Enagás, S.A entwickelte sich von 976 Mio. € (FY2021) auf 960 Mio. € (FY2025), rund −0,4 %/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2025 bei 339 Mio. € (−4,3 %/Jahr seit FY2021).
Kennzahlen
Marktkapitalisierung 5,6 Mrd. $ · KGV 13,5 · KUV 4,78 · Gewinn je Aktie (TTM) 1,46 $ · Nettomarge 35,3 % · Eigenkapitalrendite 14,8 % · Gesamtkapitalrendite (EBIT) 5,1 % · Operative Marge 12,9 %.
Wettbewerbsvorteil
Unsere KI-gestützte Burggraben-Analyse bewertet den Wettbewerbsvorteil mit 48 von 100 (niedriger Konfidenz).
Was den Kurs bewegt
Die Aktie notiert rund 9 % unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 23 % über dem 52-Wochen-Tief, aktuell über der 200-Tage-Linie.
Im Branchenvergleich
Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Versorger notiert in unserer Abdeckung bei 2 % Fair-Value-Potenzial, ENGGF ist mit −61 % damit ambitionierter bewertet als der Median.
Fair-Value-Modelle
Bear 4,98 $
Fair Value 7,62 $
Bull 12,68 $
Modell ⓘJedes Modell bewertet das Unternehmen auf eigenem Weg (abgezinste Cashflows, Ertrag, Substanz, Dividende). Der Fair Value oben ist ihre evidenzgewichtete Mischung, nicht das Ergebnis eines einzelnen Modells. Basis: Geschäftsjahr 2025 (rund 9 Monate alt). Seither einbehaltene Gewinne (1,10 $ je Aktie) rechnet der Fair Value bewusst nicht ein.
Bear ⓘBear = das vorsichtige Szenario: dasselbe Modell mit konservativen Ankern gerechnet (niedrigeres Wachstum, vorsichtigere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bull ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel.BaseBull ⓘBull = das optimistische Szenario: dasselbe Modell mit günstigen Ankern gerechnet (höheres Wachstum, bessere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bear ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Liegt ein Modell-Bull über dem Vierfachen seines Basiswerts, zeigt die Tabelle diese Grenze mit dem Zeichen > (wie beim Gesamt-Bull oben): darüber trägt keine Annahme mehr.
Evidenz ⓘEvidenz = wie gut die Schätzung DIESES Modells für diese Aktie belegt ist (0–100): Vollständigkeit und Verlässlichkeit der Eingangsdaten plus wie gut das Modell zum Unternehmen passt. Der finale Fair Value ist ein evidenzgewichteter Mix, besser belegte Modelle zählen mehr. Grün ≥70, Bernstein 50–69, Grau darunter.
Höchste Evidenz
FCF-DCF
k.A.
1,35 $
5,15 $
77
Residualeinkommen
9,77 $
11,60 $
14,65 $
76
Owner Earnings
15,68 $
23,82 $
38,42 $
75
Alle 22 Modelle nach Familie
DCF-Modelle
FCF-DCF
k.A.
1,35 $
5,15 $
77
Owner Earnings
15,68 $
23,82 $
38,42 $
75
5J-Umsatz-Exit
k.A.
2,85 $
7,34 $
69
5J-EBITDA-Exit
4,44 $
10,95 $
19,57 $
71
5J-KGV-Exit
5,95 $
13,55 $
22,61 $
68
10J-Umsatz-Exit
k.A.
1,56 $
3,98 $
64
10J-EBITDA-Exit
2,28 $
6,46 $
10,99 $
65
10J-KGV-Exit
3,17 $
8,03 $
12,74 $
61
Gewinnbasiert
Graham-Dodd
9,98 $
12,20 $
13,73 $
67
Ertragskraftwert (EPV)
0,0500 $
1,09 $
1,99 $
64
Multiplikatoren
KGV-Multiple
19,82 $
26,43 $
33,04 $
63
KUV-Multiple
7,80 $
10,40 $
12,99 $
58
KBV-Multiple
13,44 $
17,93 $
22,41 $
55
EV/EBIT
4,96 $
8,80 $
12,64 $
64
EV/EBITDA
10,34 $
15,97 $
21,60 $
66
EV/Umsatz
0,7200 $
3,84 $
6,95 $
48
Substanzwert
NCAV (Graham)
4,98 $
6,67 $
9,96 $
54
Wachstums-DCF
Wachstums-DCF
k.A.
1,52 $
4,89 $
75
Umsatz-Margen-DCF
k.A.
2,99 $
6,93 $
69
Ökonomischer Gewinn
Residualeinkommen
9,77 $
11,60 $
14,65 $
76
ROIC-Compounder
0,0500 $
1,09 $
1,99 $
65
Gewinnwachstum
Wachstumsangep. KGV
14,08 $
20,12 $
26,16 $
67
Benachrichtige mich, wenn ENGGF den Fair Value erreicht
Leg ENGGF auf deine Watchlist. Wir melden uns, sobald Kurs und Fair Value zusammenlaufen oder sich der Trend dreht.
Alarm einrichten →Qualitäts-Score im Detail
Gesamt-Qualität
56/100
Davon Geschäftsqualität 51 · Marktfaktoren (Momentum, Volatilität) 74
Profitabilität
45
Margen und Kapitalrenditen heute
Qualitätswachstum
70
Verbessern sich Margen und Renditen?
Cashflow
38
Gewinnqualität: echtes Geld statt Buchgewinn
Fin. Stärke
26
Bilanz, Verschuldung, Insolvenzrisiko
Investition
81
Diszipliniert investieren statt Imperienbau
Niedrige Volatilität
72
Ruhiger Kursverlauf (Marktfaktor)
Momentum
65
Kurstrend der letzten 3–12 Monate (Marktfaktor)
52W-Momentum
91
Nähe zum 52-Wochen-Hoch (Marktfaktor)
Netto-Aktienausgabe
75
Aktienzahl: Rückkäufe oder Verwässerung?
Umsatz- & Gewinnentwicklung
Wachstumsqualität ⓘWachstum ist nur wertvoll, wenn Reinvestitionen attraktive Renditen erzielen (Aswath Damodaran): nachhaltiges Wachstum hängt von Kapitalrendite, Reinvestition und Effizienz ab. Basis: Gesamtumsatz des Unternehmens über die Zeiträume der Karten (3J/5J/alle Jahre), nicht je Aktie; eine Fusion kann daher als Wachstumssprung erscheinen. Das Gewinnwachstum je Aktie steht in der Wertschöpfungs-Karte.
40/100
Das Umsatzwachstum ist schwach: weniger als 2 % pro Jahr.
Umsatzwachstum 1 Jahr
+6,1 %
Umsatzwachstum 3 Jahre ⓘGemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen. Das Wachstum je Aktie (inklusive Rückkäufen) zeigt die Karte Wertschöpfung/Jahr.
+0,1 %
Umsatzwachstum 5 Jahre ⓘGemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen. Das Wachstum je Aktie (inklusive Rückkäufen) zeigt die Karte Wertschöpfung/Jahr.
−1,8 %
Startjahr 2020 (Pandemie). Über 10 Jahre: −2,2 % pro Jahr
Umsatzwachstum 22 Jahre ⓘGemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen. Das Wachstum je Aktie (inklusive Rückkäufen) zeigt die Karte Wertschöpfung/Jahr.
−2,2 %
’14
’15
’16
’17
’18
’19
’20
’21
’22
’23
’24
’25
Was Aktionäre pro Jahr dazugewonnen haben (letzte 5 Jahre) ⓘWas das Unternehmen selbst pro Jahr erwirtschaftet: Gewinnwachstum je Aktie plus Dividendenrendite. Das bekommen Sie, WENN der Markt die Aktie weiterhin gleich bewertet, es steckt keine Annahme über eine geänderte Marktmeinung darin. Je Aktie gerechnet, damit Aktienrückkäufe mitzählen und eine Fusion nicht als Wachstum durchgeht. Zahlt das Unternehmen keine Dividende, ist es das reine Gewinnwachstum je Aktie. Zeitraum: Gewinnwachstum je Aktie als CAGR über die letzten 5 berichteten Geschäftsjahre (Jahresabschlüsse), plus aktuelle Dividendenrendite. Die Startzahl ist der Median der drei Jahre um den Start, damit ein einzelnes Krisenjahr (Pandemie oder Abschreibung) die Rate nicht verzerrt.
−5,4 %
Gewinnwachstum je Aktie plus Dividende.
Gewinn je Aktie, Wachstum pro Jahr−5,4 %
Dividende (Rendite auf den Kurs)0,0 %
Tempo: 5 vs. 10 Jahre ⓘZwei Stützpunkte, kein Trendmodell: Gewinnwachstum je Aktie über die letzten 5 Geschäftsjahre gegen die letzten 10. „Stabil" heißt, beide Raten liegen weniger als 3 Prozentpunkte auseinander, sonst zieht es an oder flacht ab. Wird nur gezeigt, wenn zehn Jahre Historie vorliegen.−5,4 % gegen −2,9 %, gleichbleibend
Gewinnspanne 2020 bis 2025 ⓘOperative Marge damals gegen heute, aus den berichteten Jahresabschlüssen. Eine fallende Marge nach einem Boomjahr ist das klassische Spitzengewinn-Signal: die Wachstumsrate hängt dann an einer aufgeblähten Basis.58 % → 25 %
Startjahr 2020 (Pandemie)
⚠ Umsatz je Aktie schrumpft 3,7 %/J über ~10J (Marge intakt) ⓘMerkmal für strukturellen Verfall: der Umsatz JE AKTIE ist über die letzte Dekade gefallen (robuster Median-Trend, kein Einzeljahr). Rückgetestet über 2005 bis 2017 blieben solche Geschäfte rund 2,5 Prozentpunkte pro Jahr hinter dem Markt. Reine Anzeige: ändert weder Fair Value noch Qualitäts-Score.
Wachstumsprognose
Viel Optimismus im Kurs
Der Kurs setzt mehr Wachstum voraus, als die Firma bisher geliefert hat und mehr, als Analysten erwarten.
Was der Kurs voraussetzt ⓘDie Rechnung dreht unsere Bewertung um: Statt zu fragen, was die Aktie wert ist, fragt sie, welches Wachstum der heutige Kurs voraussetzt. Grundlage ist das Geld, das der Firma nach allen Ausgaben übrig bleibt (freier Cashflow), gerechnet mit demselben Zinssatz wie unsere Modelle, fünf Jahre Wachstum, danach bis zum zehnten Jahr gleichmäßig abflachend auf 2 % pro Jahr. Verglichen mit den Umsatzschätzungen der Analysten, auf dieselben fünf Jahre fortgeschrieben (mindestens drei Analysten, nur zur Einordnung, sie fließen nicht in den Fair Value ein): bis 3 Prozentpunkte Unterschied gilt als „im Rahmen" (bernstein), darunter wenig Optimismus (grün), darüber viel Optimismus (rot).
+29,9 %
So stark müsste die Firma in den nächsten fünf Jahren jedes Jahr wachsen, damit der heutige Kurs gerechtfertigt ist.
Was Prognosen erwarten ⓘAnalysten veröffentlichen Umsatzschätzungen für die nächsten zwei Geschäftsjahre. Für die Jahre danach flacht das Wachstum gleichmäßig bis zum zehnten Jahr auf 2 % pro Jahr ab (2 % ist der langfristige Satz unserer Modelle). Fortgeschriebene Jahre sind als solche markiert.
+0,5 %
Jährliches Umsatzwachstum, das Analysten erwarten, auf fünf Jahre fortgeschrieben.
Nach Inflation (gerechnet in EUR, Euroraum: IWF-Prognose 2,2 % im Jahr bis 2030, 2016 bis 2025 waren es 2,6 %) sind das im Jahr etwa +27,1 % beim Kurs und −1,6 % bei den Prognosen.
Prognose 2026 (Umsatz)−14,1 %
Prognose 2027 (Umsatz)+5,2 %
Fortgeschrieben 2028 (Umsatz)+4,8 %
Fortgeschrieben 2029 (Umsatz)+4,4 %
Fortgeschrieben 2030 (Umsatz)+4,0 %
ENGGF wirkt überbewertet: Fair Value 61 % unter dem Kurs. Mit Naturgy Energy Group vergleichen →
Frühere Nachrichten
Nachrichtenstimmung ⓘNachrichtenstimmung, der durchschnittliche Ton der jüngsten Nachrichten (20 Artikel), gemessen daran, wie über Aktien üblicherweise berichtet wird. 🚀 Hype = ungewöhnlich euphorisch · 🙂 Positiv = überdurchschnittlich · 😐 Neutral = typisch · 🙁 Negativ = unterdurchschnittlich · 😨 Sehr negativ = ungewöhnlich pessimistisch. Sie spiegelt den Ton der Berichterstattung wider, nicht unsere Bewertung.
Positiv
Die jüngste Berichterstattung ist positiver als der Durchschnitt.
- Enagas SA (ENGGF) (Q2 2026) Earnings Call Highlights: Strong Financial Performance and ...
- Enagás Expands Into France With Teréga Stake, Refocuses Hydrogen Strategy
- Enagás selects Emerson for digital management of Spain’s gas grid
- Enagas SA (ENGGF) Full Year 2025 Earnings Call Highlights: Strong Financial Performance Amid ...
Enagás, S.A mit einer anderen Aktie vergleichen
Kurs, Fair Value, Qualität und Aufwärtspotenzial direkt nebeneinander.
Kostenlos, keine Anmeldung
Einordnung: Sektor, Branche, Markt
- KGV, EV/EBITDA und Margen nach Branche (Referenztabellen)
- Unterbewertete Aktien: US-Aktien
- Bewertung des Marktes USA
Werte & ESG
Berührt dieses Unternehmen Bereiche, die du bewusst meiden möchtest? Die Einordnung leitet sich aus Sektor und Branche ab.
Keine der geprüften Expositionen erkannt
Ähnliche Aktien
10 weitere Utilities - Regulated Gas-Aktien, jeweils Kurs gegenüber unserem Fair-Value-Schätzwert.
| Aktie | Kurs | Fair Value | vs. Fair Value |
|---|---|---|---|
| Naturgy Energy Group NTGY | 29,10 € | 32,79 € | +13 % |
| Atmos Energy Corporation ATO | 156,38 $ | 77,00 $ | −51 % |
| Uniper SE UN0 | 45,25 € | 45,97 € | +2 % |
| NiSource Inc NI | 39,50 $ | 19,90 $ | −50 % |
| The Hong Kong and China Gas Company 0003 | 7,08 HK$ | 4,79 HK$ | −32 % |
| GAIL (India) Limited GAIL | 172,70 ₹ | 132,97 ₹ | −23 % |
| Italgas S.p.A IG | 8,35 € | 9,19 € | +10 % |
| ENN Natural Gas Co 600803 | 18,54 ¥ | 36,99 ¥ | +100 % |
| UGI Corporation UGI | 36,24 $ | 32,74 $ | −10 % |
| ENN Energy Holdings 2688 | 48,76 HK$ | 107,85 HK$ | +121 % |
Unterbewertete Aktien entdecken
Mehr unterbewertete Versorger-Aktien →
Alle unterbewerteten Aktien
TechnologieFinanzwesenGesundheitswesenZyklischer KonsumDefensiver KonsumKommunikationsdiensteIndustrieEnergieGrundstoffeImmobilienVersorger Stark unterbewertete AktienUnterbewertete QualitätsaktienUnterbewertete Blue-Chip-AktienUnterbewertete NebenwerteUnterbewertete Dividendenaktien
Fertige Strategien ausprobieren
Wähle eine Strategie, du springst in die Live-Analyse mit genau diesem Filter.
🥇 Backtest-Sieger
🏆 Große Namen
⭐ Top bewertet
💎 Qualität im Angebot
🚀 Profitables Wachstum
🧊 Qualitäts-Compounder
💵 Dividenden-Perlen
📈 Starkes Momentum
📉 Gefallene Engel
⚖️ Stark unterbewertet
🔍 Nebenwerte-Perlen
🏰 Burggraben zum fairen Preis
💼 Insider kaufen
🎩 Buffett-Qualität
📚 Peter Lynch GARP
🧮 Greenblatt Zauberformel
🛡️ Graham Defensiv
Tools entdecken
Aktien-ScreenerNach Region, Größe und Sektor filtern
Vergleichs-ToolZwei Aktien Seite an Seite
PEG Ratio berechnenRechner mit Branchenvergleich
KGV berechnenRechner mit Branchenvergleich
Selbst nachrechnen: kostenlose Bewertungs-Rechner
Häufige Fragen
Ist Enagás, S.A (ENGGF) über- oder unterbewertet?
Stand 24.09.2026 schätzt unser Modell den Fair Value auf 7,62 $ gegenüber einem Kurs von 19,75 $, rund −61 % Potenzial (überbewertet).
Was ist der Fair Value von ENGGF?
Unser modellbasierter Fair Value für Enagás, S.A liegt bei 7,62 $ (Stand 24.09.2026), basierend auf geprüften Fundamentaldaten. Aktueller Kurs: 19,75 $.
Wie hoch ist der Qualitäts-Score von ENGGF?
Enagás, S.A hat einen Qualitäts-Score von 56/100. Er misst die Geschäftsqualität (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Bilanzstärke, Investitionsdisziplin, Aktienausgabe). Marktfaktoren wie Kurs-Momentum und Schwankungsbreite fließen nicht in die Zahl ein, sie werden in der Detailansicht separat ausgewiesen.
Welches Kursziel hat Enagás, S.A (ENGGF)?
Unser rechnerisches Kursziel ist der Fair Value von 7,62 $ (Stand 24.09.2026) aus 22 Bewertungsmodellen. Vorsichtiges Szenario 4,98 $, optimistisches Szenario 12,68 $. Es ist eine Modellrechnung aus geprüften Bilanzdaten, kein Analystenziel.
Wie ist die Prognose für die Enagás, S.A Aktie 2026?
Nach unseren Modellen liegt der Fair Value bei 7,62 $, gegenüber einem Kurs von 19,75 $ rund −61 % Potenzial (überbewertet). Vorsichtiges Szenario 4,98 $, optimistisches Szenario 12,68 $. Die Rechnung wird regelmäßig mit neuen Bilanzdaten aktualisiert.
Wie hoch ist der Umsatz von Enagás, S.A (ENGGF)?
Enagás, S.A weist einen Umsatz der letzten zwölf Monate von rund 975 Mio. € aus (aktuellster verfügbarer Wert, Stand 24.09.2026).
Welches Wachstum preist der Kurs von Enagás, S.A (ENGGF) ein?
Damit der heutige Kurs in einem Discounted-Cashflow-Modell fair ist, müsste Enagás, S.A den freien Cashflow fünf Jahre lang um +29,9 % pro Jahr steigern (Diskontsatz 8,5 %, danach bis zum zehnten Jahr gleichmäßig abflachend auf 2 % ewiges Wachstum). In den letzten 5 Jahren wuchs der Umsatz um -1,8 % pro Jahr. Stand 24.09.2026.
Welchen Diskontsatz (WACC) nutzt der Fair Value von ENGGF?
Unsere Modelle diskontieren Enagás, S.A mit 8,5 %: Basis nach Marktkapitalisierung (mid), gedaempft nach Beta 0,26, Laenderaufschlag USA. Derselbe Satz gilt in allen 26 Modellen.
Was ist ein Reverse DCF?
Ein Reverse DCF dreht die übliche Rechnung um. Statt aus Annahmen einen Wert zu berechnen, nimmt er den heutigen Kurs als gegeben und fragt: welches Wachstum des freien Cashflows müsste ein Unternehmen liefern, damit genau dieser Kurs fair wäre? Das Ergebnis ist keine Prognose, sondern die Erwartung, die im Kurs bereits steckt. Bei Enagás, S.A sind das +29,9 % pro Jahr pro Jahr über zehn Jahre, gerechnet mit demselben Diskontsatz (8,5 %) und derselben Formel wie unser Fair Value.
Wie viel Wachstum hat Enagás, S.A (ENGGF) bisher geliefert?
Über die letzten 5 Jahre ist der Umsatz von Enagás, S.A um -1,8 % pro Jahr gewachsen. Der Kurs preist derzeit +29,9 % pro Jahr Wachstum des freien Cashflows pro Jahr ein. Der Vergleich der beiden Zahlen zeigt, wie viel Zutrauen im Kurs steckt: verlangt er mehr als bisher geliefert wurde, muss sich das Geschäft beschleunigen, damit die Rechnung aufgeht.
Wie schnell wächst der Sektor von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der Median des Umsatzwachstums im Sektor liegt bei +3,3 % pro Jahr. Diese Zahl ist der Maßstab für das Wachstum, das der Kurs von Enagás, S.A einpreist (+29,9 % pro Jahr pro Jahr): sie zeigt, ob die Erwartung im Rahmen des Üblichen liegt oder darüber hinausgeht.
Wie hoch ist die Free-Cashflow-Rendite von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die FCF-Rendite auf den Kurs beträgt 2,04 %: so viel freien Cashflow erwirtschaftet Enagás, S.A je Euro Börsenwert. Liegt sie über dem Diskontsatz unserer Modelle (8,5 %), verdient das Unternehmen heute schon mehr, als die Kapitalkosten verlangen, und der Kurs braucht wenig zusätzliches Wachstum.
Was ist der innere Wert (Intrinsic Value) von Enagás, S.A (ENGGF)?
Innerer Wert und Fair Value meinen dasselbe: was das Unternehmen nach seinen Zahlen wert ist, unabhängig vom Kurs. Für Enagás, S.A liegt er bei 7,62 $ je Aktie (Stand 24.09.2026), der Kurs bei 19,75 $. Er ist der Mittelwert aus 22 Bewertungsmodellen (Cashflow, Ertrag, Substanz, Dividende).
Ist die Enagás, S.A Aktie 2026 überbewertet oder unterbewertet?
Stand 24.09.2026 notiert ENGGF über dem berechneten Fair Value: Kurs 19,75 $, Fair Value 7,62 $, rund −61 % Abstand (überbewertet). Die Rechnung wird laufend mit neuen Quartalszahlen aktualisiert, das Urteil kann sich also im Jahresverlauf ändern.
Ist der Fair Value dasselbe wie der Kurs von ENGGF?
Nein. Der Kurs ist das, was der Markt heute zahlt (19,75 $), der Fair Value ist das, was die Zahlen des Unternehmens rechtfertigen (7,62 $). Bei Enagás, S.A liegen zwischen beiden 12,13 $ je Aktie. Genau diese Lücke ist der Grund, warum wir beide Zahlen nebeneinander zeigen.
Wie viel ist Enagás, S.A wert?
An der Börse wird Enagás, S.A mit rund 5,6 Mrd. $ bewertet (Marktkapitalisierung, Stand 24.09.2026). Je Aktie sind das 19,75 $; unsere Modelle rechnen einen Fair Value von 7,62 $ je Aktie.
Was sagen das optimistische und das vorsichtige Szenario zu ENGGF?
Unsere Modelle spannen für Enagás, S.A eine Bandbreite auf: vorsichtiges Szenario 4,98 $, mittleres 7,62 $, optimistisches 12,68 $ je Aktie (Stand 24.09.2026, Kurs 19,75 $). Die Spanne entsteht aus unterschiedlichen Annahmen zu Wachstum und Marge, nicht aus Analystenmeinungen.
Wie weit ist ENGGF vom 52-Wochen-Hoch entfernt?
Enagás, S.A notiert bei 19,75 $, rund 9 % unter dem 52-Wochen-Hoch von 21,65 $ und 23 % über dem Tief von 16,03 $ (Stand 02.10.2026). Der Abstand zum Hoch sagt nichts über den Wert: dafür steht der Fair Value von 7,62 $.
Welche Aktien sind mit Enagás, S.A vergleichbar?
Aus demselben Bereich (Versorger) rechnen wir unter anderem Naturgy Energy Group, Atmos Energy Corporation, Uniper SE, NiSource Inc. Jede dieser Firmen hat auf dieser Seite eine eigene Fair-Value-Rechnung nach denselben Modellen, der Vergleich ist also ein Vergleich gleicher Methode.
Lohnt sich die Enagás, S.A Aktie beim aktuellen Kurs?
Die Datenlage zum 24.09.2026: Kurs 19,75 $, berechneter Fair Value 7,62 $ (−61 %), Qualitäts-Score 56/100, aus 22 Modellen. Ob das zu Ihrem Anlagehorizont und Ihrer Risikotragfähigkeit passt, entscheiden Sie selbst. Wir liefern die Rechnung, keine Anlageberatung.
Wie wird der Fair Value von ENGGF berechnet?
Wir rechnen Enagás, S.A mit 22 Modellen aus vier Familien: abgezinste Cashflows, Ertragsmodelle, Substanz- und Bilanzmodelle sowie Dividendenmodelle. Jedes Modell bekommt dieselben geprüften Bilanzdaten; das Ergebnis ist der gewichtete Mittelwert von 7,62 $, die Spanne der Modelle steht als vorsichtiges und optimistisches Szenario daneben.
Lohnt es sich jetzt noch, in Aktien zu investieren?
Der globale Aktienmarkt steht aktuell 14,5 % über seinem aggregierten Fair Value. Enagás, S.A liegt aktuell selbst über dem Fair Value. Ein teurer Gesamtmarkt ist kein Grund, gar nicht zu investieren, und keiner, alles auf einmal zu kaufen: breit gestreut besparen, Einzelaktien nur mit dem Geld, auf das man verzichten kann, und bei hohem Marktniveau einen Rest liquide halten. Die ganze Einordnung mit Branchen steht auf Lohnt es sich jetzt noch zu investieren.
Wie hoch ist der Aktienkurs von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der Schlusskurs vom 02.10.2026 liegt bei 19,75 $. Unser modellbasierter Fair Value liegt bei 7,62 $, das sind rund −61 % Potenzial (überbewertet). Wir führen Schlusskurse unseres Datenanbieters, keinen Live-Kurs im Sekundentakt.
Worauf sollte ich bei Enagás, S.A jetzt besonders achten?
Der Kurs liegt über selbst unserem optimistischen Bull-Case (12,68 $). Das günstige Szenario ist bereits eingepreist. Solide, aber nicht herausragende Qualität (56/100) und über dem Fair Value, weder ein klares Schnäppchen noch ein Standout-Compounder. Eine recht weite Modellspanne (4,98 $ bis 12,68 $) lässt Spielraum, wie man das Ergebnis liest.
Woher kommt das Gewinnwachstum von Enagás, S.A (ENGGF)?
Das Gewinnwachstum je Aktie von Enagás, S.A lag 2014 bis 2025 bei −3,1 % pro Jahr. Zerlegt in seine Treiber: Umsatz je Aktie −3,7 %, EBIT-Marge −2,7 %, Steuersatz +0,6 %, Rest (Zins, Sondereffekte) +2,8 %. Die vier Raten multiplizieren sich zum Gewinnwachstum, sie addieren sich nicht. Start und Ende sind Dreijahres-Mittel, damit ein einzelnes Ausnahmejahr die Rechnung nicht verzerrt.
Kennzahlen von Enagás, S.A
Wie hoch ist die Marktkapitalisierung von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die Marktkapitalisierung von Enagás, S.A beträgt 5,6 Mrd. $. Der Börsenwert des gesamten Unternehmens: Aktienkurs mal Anzahl der Aktien. Er sagt, was der Markt heute für die ganze Firma verlangt.
Wie hoch ist das KGV von Enagás, S.A (ENGGF)?
Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) von Enagás, S.A liegt bei 13,5. Kurs-Gewinn-Verhältnis: wie viele Jahresgewinne man für die Aktie bezahlt. KGV 10 heißt, zehn Jahresgewinne im Preis.
Wie hoch ist das KUV von Enagás, S.A (ENGGF)?
Das Kurs-Umsatz-Verhältnis (KUV) von Enagás, S.A liegt bei 4,78 (KGV × Marge). Kurs-Umsatz-Verhältnis: der Börsenwert im Verhältnis zum Jahresumsatz. Nützlich, wenn der Gewinn gerade dünn oder verzerrt ist.
Wie hoch ist der Gewinn je Aktie von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der Gewinn je Aktie von Enagás, S.A beträgt 1,46 $ (Kurs ÷ EPS = KGV 13,5). Gewinn je Aktie der letzten zwölf Monate: der Gesamtgewinn verteilt auf jede einzelne Aktie.
Wie hoch ist die Nettomarge von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die Nettomarge von Enagás, S.A liegt bei 35,3 % (Geschäftsjahr 2025). Wie viel vom Umsatz am Ende als Gewinn übrig bleibt. 10 % heißt: von 100 Euro Umsatz bleiben 10 Euro Gewinn.
Wie hoch ist die Eigenkapitalrendite von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die Eigenkapitalrendite (ROE) von Enagás, S.A liegt bei 14,8 % (letzte zwölf Monate). Gewinn im Verhältnis zum Eigenkapital der Aktionäre. Zeigt, wie effizient das Unternehmen mit dem Geld der Eigentümer arbeitet.
Wie hoch ist die Gesamtkapitalrendite (EBIT) von Enagás, S.A (ENGGF)?
Auf EBIT-Basis liegt die Gesamtkapitalrendite von Enagás, S.A bei 5,1 % (Ø 5 Jahre). Operativer Gewinn (EBIT) im Verhältnis zu allem, was der Firma gehört, als Mehrjahres-Schnitt. Er beschreibt das Geschäftsmodell und nicht ein einzelnes gutes oder schlechtes Jahr.
Wie hoch ist die operative Marge von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die operative Marge von Enagás, S.A liegt bei 12,9 % (letzte zwölf Monate). Gewinn aus dem eigentlichen Geschäft (vor Zinsen und Steuern) im Verhältnis zum Umsatz.
Wie stark wächst der Umsatz von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der Umsatz von Enagás, S.A wächst um +7,4 % gegenüber dem Vorjahr (3J ⌀ +0,1 %). Wie stark der Umsatz gegenüber dem Vorjahr gewachsen ist (J/J = Jahr gegen Jahr). Daneben das 3-Jahres-Mittel zur Einordnung.
Wie stark wächst der Gewinn von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der Gewinn je Aktie von Enagás, S.A wächst um +274 % gegenüber dem Vorjahr. Wie stark der Gewinn je Aktie gegenüber dem Vorjahr gewachsen ist.
Wie hoch ist der Free Cashflow von Enagás, S.A (ENGGF)?
Der freie Cashflow von Enagás, S.A beträgt 94,4 Mio. € (Geschäftsjahr 2025). Das Geld, das nach allen laufenden Kosten und Investitionen wirklich übrig bleibt, daraus werden Dividenden und Rückkäufe bezahlt.
Wie hoch ist die Nettoverschuldung von Enagás, S.A (ENGGF)?
Die Nettoverschuldung von Enagás, S.A beträgt 2,1 Mrd. € (Geschäftsjahr 2025, ≈ 22,2 Jahre FCF). Schulden minus Kassenbestand. Der Zusatz zeigt, in wie vielen Jahren der freie Cashflow diese Schulden theoretisch tilgen könnte.
Kostenlos · ohne Konto
Weiter in der Live-Analyse
Fair Value und Trend für 35.000+ Aktien, Watchlist, Vergleich und Diversifikations-Check. Dort kannst du auch 14 Tage Pro testen, ohne Karte.
Zur Live-Analyse →Kein Risiko: Wir buchen nichts ab. Deine Watchlist gehört dir, mit oder ohne Konto.