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Datenbasierte Aktienbewertung

Rémy Cointreau SA (0MGU) Fair Value: was die Aktie wirklich wert ist

Stand 02.10.2026: Fair Value von Rémy Cointreau SA 9,06 €, Kurs 41,94 €, Potenzial −78,4 %, Qualität 61 von 100. Berechnet aus den geprüften Bilanzzahlen mit 26 Modellen und 37 Qualitätsfaktoren, täglich neu.

  1. Fair Value über dem Kurs? Nein
  2. Gute Qualität? Ja
  3. Auf die Watchlist

Defensiver Konsum · GB · Heimat Frankreich · ISIN FR0000130395

RC Einige Daten 23.09.2026

Rémy Cointreau SA

0MGU · LSE

Überdehnte BewertungStarke Überbewertung bei nur mäßiger Qualität.

!Fair Value 9,06 € · Stark überbewertet (−78,4 %)
✓Qualität 61/100
!Schwaches Wachstum (Umsatz 3J −3,6 %/J)
!Dünne Margen · 8,4 % Nettomarge (TTM)
✓Niedrige Schulden
·0,4 % Dividendenrendite · Sicherheit nicht beurteilt
!Moderater Burggraben 45/100
!Datenbasis nur mittel, die Schätzung ist entsprechend unsicherer

Das steckt hinter jeder Aktie

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Kurs vs. Fair Value

200,85 € 35,19 € Fair Value 9,06 € 07.2021 10.2026

Weiße Linie = Kurs, grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr, gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 23.09.2026.

Wie lese ich den Chart?

60‑Monats‑Spanne 35,19 € – 200,85 € · Fair‑Value‑Band 6,30 € – 11,77 € · der Kurs von 41,94 € notiert über dem Fair Value von 9,06 €. Grüne Stufen = unser Fair Value je Geschäftsjahr (zeitpunktgenau, ohne Rückschau). Gestrichelt = 300-Tage-Durchschnitt. Stand 23.09.2026.

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Unternehmensprofil

Rémy Cointreau SA ist zusammen mit seinen Tochtergesellschaften in der Produktion, dem Verkauf und dem Vertrieb von Likören und Spirituosen tätig. Das Unternehmen ist in den Segmenten Rémy Martin, Liköre & Spirituosen und Partnermarken tätig.

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Rémy Cointreau SA ist zusammen mit seinen Tochtergesellschaften in der Produktion, dem Verkauf und dem Vertrieb von Likören und Spirituosen tätig. Das Unternehmen ist in den Segmenten Rémy Martin, Liköre & Spirituosen und Partnermarken tätig. Das Unternehmen bietet Cognacs, Liköre, Single Malt Whiskys, Gins, Rum, Brandys, Weine und Champagner hauptsächlich unter den Marken Cointreau, Metaxa, St-Rémy, Mount Gay, Bruichladdich, The Botanist, Westland, Le Domaine des Hautes Glaces, Belle de Brillet, Telmont, Port Charlotte, Octomore, Rémy Martin und LOUIS XIII an. Das Unternehmen ist in Europa, dem Nahen Osten, Afrika, Amerika, Asien, Australien und Neuseeland tätig. Das Unternehmen wurde 1724 gegründet und hat seinen Hauptsitz in Cognac, Frankreich.

Aktienanalyse

Rémy Cointreau SA (0MGU) notiert aktuell bei 41,94 €, während unser modellbasierter Fair Value bei 9,06 € liegt, also 78,4 % unter dem Kurs: die Aktie wirkt überbewertet.

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Bewertung

Bull-Case: Am höchsten liegt die Modellgruppe Multiplikatoren mit im Mittel 10,70 € je Aktie; damit liegen 0 der 23 gerechneten Modelle über dem Kurs von 41,94 €.

Bear-Case: Am tiefsten liegt die Gruppe Dividendendiskontierung mit 3,17 €, und 23 der 23 Modelle bleiben unter dem Kurs. Die Evidenz dieser Rechnung ist mittel.

Szenario-Spanne: 6,30 € (Bear) bis 11,77 € (Bull), der Kurs von 41,94 € liegt darüber. Bear und Bull sind dieselben Modelle mit vorsichtigen beziehungsweise optimistischen Annahmen, ein Rahmen, kein Kursziel.

Qualität & Wachstum

Der Qualitäts-Score liegt bei 61/100 (solide Qualität), Sektor Defensiver Konsum.

Schwaches Wachstum: Der Umsatz schrumpft: das letzte Jahr, die letzten drei und die letzten fünf Jahre sind alle negativ.

Der ausgewiesene Umsatz von Rémy Cointreau SA entwickelte sich von 1,1 Mrd. € (FY2017) auf 1,0 Mrd. € (FY2021), rund −2,0 %/Jahr. Das ausgewiesene Nettoergebnis lag FY2021 bei 144 Mio. € (−6,7 %/Jahr seit FY2017).

Kennzahlen

Marktkapitalisierung 9,6 Mrd. € · KUV 10,3 · Dividendenrendite 0,4 % · Nettomarge 14,2 % · Eigenkapitalrendite 4,1 % · Gesamtkapitalrendite (EBIT) 8,7 % · Operative Marge 13,0 % · Umsatz (TTM) 935 Mio. €.

Wettbewerbsvorteil

Unsere KI-gestützte Burggraben-Analyse bewertet den Wettbewerbsvorteil mit 52 von 100 (niedriger Konfidenz).

Was den Kurs bewegt

Die Aktie notiert rund 17 % unter ihrem 52-Wochen-Hoch und 19 % über dem 52-Wochen-Tief, aktuell über der 200-Tage-Linie.

Im Branchenvergleich

Zum Vergleich: Der Median von 10 Vergleichswerten aus dem Sektor Defensiver Konsum notiert in unserer Abdeckung bei 34 % Fair-Value-Potenzial, 0MGU ist mit −78 % damit ambitionierter bewertet als der Median.

Fair-Value-Modelle

Bear 6,30 € Fair Value 9,06 € Bull 11,77 €
Modell ⓘJedes Modell bewertet das Unternehmen auf eigenem Weg (abgezinste Cashflows, Ertrag, Substanz, Dividende). Der Fair Value oben ist ihre evidenzgewichtete Mischung, nicht das Ergebnis eines einzelnen Modells. Bear ⓘBear = das vorsichtige Szenario: dasselbe Modell mit konservativen Ankern gerechnet (niedrigeres Wachstum, vorsichtigere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bull ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel.BaseBull ⓘBull = das optimistische Szenario: dasselbe Modell mit günstigen Ankern gerechnet (höheres Wachstum, bessere Margen und Bewertungsmultiplikatoren). Zusammen mit Bear ergibt das den plausiblen Bewertungsrahmen, kein Kursziel. Liegt ein Modell-Bull über dem Vierfachen seines Basiswerts, zeigt die Tabelle diese Grenze mit dem Zeichen > (wie beim Gesamt-Bull oben): darüber trägt keine Annahme mehr. Evidenz ⓘEvidenz = wie gut die Schätzung DIESES Modells für diese Aktie belegt ist (0–100): Vollständigkeit und Verlässlichkeit der Eingangsdaten plus wie gut das Modell zum Unternehmen passt. Der finale Fair Value ist ein evidenzgewichteter Mix, besser belegte Modelle zählen mehr. Grün ≥70, Bernstein 50–69, Grau darunter.
Höchste Evidenz
FCF-DCF 5,24 € 7,66 € 12,14 € 76
Ertragskraftwert (EPV) 4,07 € 4,90 € 5,63 € 74
Wachstums-DCF 5,53 € 7,88 € 11,89 € 74
Alle 23 Modelle nach Familie
DCF-Modelle
FCF-DCF 5,24 € 7,66 € 12,14 € 76
5J-Umsatz-Exit 4,08 € 6,15 € 9,16 € 69
5J-EBITDA-Exit 7,65 € 12,34 € 18,55 € 71
5J-KGV-Exit 6,68 € 10,65 € 15,40 € 67
10J-Umsatz-Exit 4,36 € 5,95 € 7,64 € 65
10J-EBITDA-Exit 6,66 € 9,78 € 13,15 € 66
10J-KGV-Exit 6,06 € 8,74 € 11,30 € 62
Gewinnbasiert
Graham-Dodd 4,28 € 5,23 € 5,89 € 65
Ertragskraftwert (EPV) 4,07 € 4,90 € 5,63 € 74
Dividendendiskontierung
Gordon-Wachstumsmodell 2,89 € 3,17 € 3,58 € 67
DDM mehrstufig 2,89 € 3,63 € 4,66 € 65
Multiplikatoren
KGV-Multiple 9,91 € 13,22 € 16,52 € 63
KUV-Multiple 5,30 € 7,07 € 8,84 € 58
KBV-Multiple 8,03 € 10,70 € 13,38 € 55
EV/EBIT 12,25 € 16,63 € 21,02 € 66
EV/EBITDA 10,86 € 14,78 € 18,70 € 67
EV/Umsatz 3,73 € 5,72 € 7,71 € 53
Substanzwert
NCAV (Graham) 3,39 € 4,54 € 6,77 € 54
Wachstums-DCF
Wachstums-DCF 5,53 € 7,88 € 11,89 € 74
Umsatz-Margen-DCF 4,08 € 6,30 € 9,04 € 69
Ökonomischer Gewinn
Residualeinkommen 5,92 € 6,48 € 7,49 € 73
ROIC-Compounder 4,07 € 4,90 € 5,63 € 69
Gewinnwachstum
Wachstumsangep. KGV 7,00 € 10,00 € 13,00 € 65

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Qualitäts-Score im Detail

Gesamt-Qualität 61/100

Davon Geschäftsqualität 60 · Marktfaktoren (Momentum, Volatilität) 48

Profitabilität 42
Margen und Kapitalrenditen heute
Qualitätswachstum 46
Verbessern sich Margen und Renditen?
Cashflow 63
Gewinnqualität: echtes Geld statt Buchgewinn
Fin. Stärke 68
Bilanz, Verschuldung, Insolvenzrisiko
Investition 90
Diszipliniert investieren statt Imperienbau
Niedrige Volatilität 69
Ruhiger Kursverlauf (Marktfaktor)
Momentum 43
Kurstrend der letzten 3–12 Monate (Marktfaktor)
52W-Momentum 32
Nähe zum 52-Wochen-Hoch (Marktfaktor)

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Umsatz- & Gewinnentwicklung

Wachstumsqualität ⓘWachstum ist nur wertvoll, wenn Reinvestitionen attraktive Renditen erzielen (Aswath Damodaran): nachhaltiges Wachstum hängt von Kapitalrendite, Reinvestition und Effizienz ab. Basis: Gesamtumsatz des Unternehmens über die Zeiträume der Karten (3J/5J/alle Jahre), nicht je Aktie; eine Fusion kann daher als Wachstumssprung erscheinen. Das Gewinnwachstum je Aktie steht in der Wertschöpfungs-Karte. 38/100
Der Umsatz schrumpft: das letzte Jahr, die letzten drei und die letzten fünf Jahre sind alle negativ.
Umsatzwachstum 1 Jahr
−1,4 %
Umsatzwachstum 3 Jahre ⓘGemessen wird der GESAMTUMSATZ des Unternehmens aus den berichteten Jahresabschlüssen: durchschnittliches Wachstum pro Jahr (CAGR) vom Geschäftsjahr vor 3, 5 bzw. N Jahren bis zum jüngsten vergleichbaren Geschäftsjahr. Nicht je Aktie: Rückkäufe ändern diese Zahl nicht, und eine Fusion kann als Wachstumssprung erscheinen. Das Wachstum je Aktie (inklusive Rückkäufen) zeigt die Karte Wertschöpfung/Jahr.
−3,6 %
Gewinnspanne (Verlauf) ⓘOperative Marge damals gegen heute, aus den berichteten Jahresabschlüssen. Eine fallende Marge nach einem Boomjahr ist das klassische Spitzengewinn-Signal: die Wachstumsrate hängt dann an einer aufgeblähten Basis.
20,2 % (2017) → 23,4 % (2021)
Was Aktionäre pro Jahr dazugewonnen haben ⓘWir zeigen diese Rate nur, wenn sie belastbar ist. Grund: keine Aktienzahl-Historie verfügbar
nicht berechnet

0MGU wirkt überbewertet: Fair Value 78 % unter dem Kurs. Mit Kweichow Moutai Co vergleichen →

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Alkohol

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Aktie Kurs Fair Value vs. Fair Value
Kweichow Moutai Co 600519 1.237 ¥ 1.653 ¥ +34 %
Wuliangye Yibin Co 000858 69,67 ¥ 76,64 ¥ +10 %
Shanxi Xinghuacun Fen Wine Factory Co 600809 111,18 ¥ 209,69 ¥ +89 %
Pernod Ricard SA RI 59,00 € 56,69 € −4 %
Luzhou Laojiao Co 000568 70,65 ¥ 149,17 ¥ +111 %
Thai Beverage Public Company Y92 0,4400 SGD 0,7300 SGD +66 %
Jiangsu Yanghe Distillery Co 002304 37,47 ¥ 24,22 ¥ −35 %
Radico Khaitan Limited RADICO 4.557 ₹ 947,39 ₹ −79 %
Jiangsu King's Luck Brewery Joint-Stock Co 603369 26,92 ¥ 38,66 ¥ +44 %
Anhui Yingjia Distillery Co 603198 37,20 ¥ 30,27 ¥ −19 %

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Zitieren: Fair Value Calculator (2026). "Rémy Cointreau SA Fair Value". https://www.fairvalue-calculator.com/aktie/0MGU

Häufige Fragen

Ist Rémy Cointreau SA (0MGU) über- oder unterbewertet?
Stand 23.09.2026 schätzt unser Modell den Fair Value auf 9,06 € gegenüber einem Kurs von 41,94 €, rund −78 % Potenzial (überbewertet).
Was ist der Fair Value von 0MGU?
Unser modellbasierter Fair Value für Rémy Cointreau SA liegt bei 9,06 € (Stand 23.09.2026), basierend auf geprüften Fundamentaldaten. Aktueller Kurs: 41,94 €.
Wie hoch ist der Qualitäts-Score von 0MGU?
Rémy Cointreau SA hat einen Qualitäts-Score von 61/100. Er misst die Geschäftsqualität (Profitabilität, Wachstum, Cashflow, Bilanzstärke, Investitionsdisziplin, Aktienausgabe). Marktfaktoren wie Kurs-Momentum und Schwankungsbreite fließen nicht in die Zahl ein, sie werden in der Detailansicht separat ausgewiesen.
Welches Kursziel hat Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Unser rechnerisches Kursziel ist der Fair Value von 9,06 € (Stand 23.09.2026) aus 23 Bewertungsmodellen. Vorsichtiges Szenario 6,30 €, optimistisches Szenario 11,77 €. Es ist eine Modellrechnung aus geprüften Bilanzdaten, kein Analystenziel.
Wie ist die Prognose für die Rémy Cointreau SA Aktie 2026?
Nach unseren Modellen liegt der Fair Value bei 9,06 €, gegenüber einem Kurs von 41,94 € rund −78 % Potenzial (überbewertet). Vorsichtiges Szenario 6,30 €, optimistisches Szenario 11,77 €. Die Rechnung wird regelmäßig mit neuen Bilanzdaten aktualisiert.
Wie hoch ist der Umsatz von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Rémy Cointreau SA weist einen Umsatz der letzten zwölf Monate von rund 935 Mio. € aus (aktuellster verfügbarer Wert, Stand 23.09.2026).
Zahlt Rémy Cointreau SA eine Dividende?
Rémy Cointreau SA weist aktuell eine Dividendenrendite von rund 0,41 % bezogen auf den jüngsten Kurs aus (Stand 23.09.2026).
Was ist der innere Wert (Intrinsic Value) von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Innerer Wert und Fair Value meinen dasselbe: was das Unternehmen nach seinen Zahlen wert ist, unabhängig vom Kurs. Für Rémy Cointreau SA liegt er bei 9,06 € je Aktie (Stand 23.09.2026), der Kurs bei 41,94 €. Er ist der Mittelwert aus 23 Bewertungsmodellen (Cashflow, Ertrag, Substanz, Dividende).
Ist die Rémy Cointreau SA Aktie 2026 überbewertet oder unterbewertet?
Stand 23.09.2026 notiert 0MGU über dem berechneten Fair Value: Kurs 41,94 €, Fair Value 9,06 €, rund −78 % Abstand (überbewertet). Die Rechnung wird laufend mit neuen Quartalszahlen aktualisiert, das Urteil kann sich also im Jahresverlauf ändern.
Ist der Fair Value dasselbe wie der Kurs von 0MGU?
Nein. Der Kurs ist das, was der Markt heute zahlt (41,94 €), der Fair Value ist das, was die Zahlen des Unternehmens rechtfertigen (9,06 €). Bei Rémy Cointreau SA liegen zwischen beiden 32,88 € je Aktie. Genau diese Lücke ist der Grund, warum wir beide Zahlen nebeneinander zeigen.
Wie viel ist Rémy Cointreau SA wert?
An der Börse wird Rémy Cointreau SA mit rund 9,6 Mrd. € bewertet (Marktkapitalisierung, Stand 23.09.2026). Je Aktie sind das 41,94 €; unsere Modelle rechnen einen Fair Value von 9,06 € je Aktie.
Was sagen das optimistische und das vorsichtige Szenario zu 0MGU?
Unsere Modelle spannen für Rémy Cointreau SA eine Bandbreite auf: vorsichtiges Szenario 6,30 €, mittleres 9,06 €, optimistisches 11,77 € je Aktie (Stand 23.09.2026, Kurs 41,94 €). Die Spanne entsteht aus unterschiedlichen Annahmen zu Wachstum und Marge, nicht aus Analystenmeinungen.
Wie weit ist 0MGU vom 52-Wochen-Hoch entfernt?
Rémy Cointreau SA notiert bei 41,94 €, rund 17 % unter dem 52-Wochen-Hoch von 50,43 € und 19 % über dem Tief von 35,19 € (Stand 02.10.2026). Der Abstand zum Hoch sagt nichts über den Wert: dafür steht der Fair Value von 9,06 €.
Welche Aktien sind mit Rémy Cointreau SA vergleichbar?
Aus demselben Bereich (Defensiver Konsum) rechnen wir unter anderem Kweichow Moutai Co, Wuliangye Yibin Co, Shanxi Xinghuacun Fen Wine Factory Co, Pernod Ricard SA. Jede dieser Firmen hat auf dieser Seite eine eigene Fair-Value-Rechnung nach denselben Modellen, der Vergleich ist also ein Vergleich gleicher Methode.
Lohnt sich die Rémy Cointreau SA Aktie beim aktuellen Kurs?
Die Datenlage zum 23.09.2026: Kurs 41,94 €, berechneter Fair Value 9,06 € (−78 %), Qualitäts-Score 61/100, aus 23 Modellen. Ob das zu Ihrem Anlagehorizont und Ihrer Risikotragfähigkeit passt, entscheiden Sie selbst. Wir liefern die Rechnung, keine Anlageberatung.
Wie wird der Fair Value von 0MGU berechnet?
Wir rechnen Rémy Cointreau SA mit 23 Modellen aus vier Familien: abgezinste Cashflows, Ertragsmodelle, Substanz- und Bilanzmodelle sowie Dividendenmodelle. Jedes Modell bekommt dieselben geprüften Bilanzdaten; das Ergebnis ist der gewichtete Mittelwert von 9,06 €, die Spanne der Modelle steht als vorsichtiges und optimistisches Szenario daneben.
Lohnt es sich jetzt noch, in Aktien zu investieren?
Der globale Aktienmarkt steht aktuell 14,5 % über seinem aggregierten Fair Value. Rémy Cointreau SA liegt aktuell selbst über dem Fair Value. Ein teurer Gesamtmarkt ist kein Grund, gar nicht zu investieren, und keiner, alles auf einmal zu kaufen: breit gestreut besparen, Einzelaktien nur mit dem Geld, auf das man verzichten kann, und bei hohem Marktniveau einen Rest liquide halten. Die ganze Einordnung mit Branchen steht auf Lohnt es sich jetzt noch zu investieren.
Wie hoch ist der Aktienkurs von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Der Schlusskurs vom 02.10.2026 liegt bei 41,94 €. Unser modellbasierter Fair Value liegt bei 9,06 €, das sind rund −78 % Potenzial (überbewertet). Wir führen Schlusskurse unseres Datenanbieters, keinen Live-Kurs im Sekundentakt.
Worauf sollte ich bei Rémy Cointreau SA jetzt besonders achten?
Der Kurs liegt über selbst unserem optimistischen Bull-Case (11,77 €). Das günstige Szenario ist bereits eingepreist. Solide, aber nicht herausragende Qualität (61/100) und über dem Fair Value, weder ein klares Schnäppchen noch ein Standout-Compounder. Eine recht weite Modellspanne (6,30 € bis 11,77 €) lässt Spielraum, wie man das Ergebnis liest.

Kennzahlen von Rémy Cointreau SA

Wie hoch ist die Marktkapitalisierung von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Die Marktkapitalisierung von Rémy Cointreau SA beträgt 9,6 Mrd. €. Der Börsenwert des gesamten Unternehmens: Aktienkurs mal Anzahl der Aktien. Er sagt, was der Markt heute für die ganze Firma verlangt.
Wie hoch ist das KUV von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Das Kurs-Umsatz-Verhältnis (KUV) von Rémy Cointreau SA liegt bei 10,3 (letzte zwölf Monate). Kurs-Umsatz-Verhältnis: der Börsenwert im Verhältnis zum Jahresumsatz. Nützlich, wenn der Gewinn gerade dünn oder verzerrt ist.
Wie hoch ist die Dividendenrendite von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Die Dividendenrendite von Rémy Cointreau SA liegt bei 0,4 %. Jährliche Dividende im Verhältnis zum Kurs. 3 % heißt: 3 Euro Ausschüttung je 100 Euro Aktienwert. Darunter: wie viel vom Gewinn dafür verwendet wird.
Wie hoch ist die Nettomarge von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Die Nettomarge von Rémy Cointreau SA liegt bei 14,2 % (Geschäftsjahr 2021). Wie viel vom Umsatz am Ende als Gewinn übrig bleibt. 10 % heißt: von 100 Euro Umsatz bleiben 10 Euro Gewinn.
Wie hoch ist die Eigenkapitalrendite von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Die Eigenkapitalrendite (ROE) von Rémy Cointreau SA liegt bei 4,1 % (letzte zwölf Monate). Gewinn im Verhältnis zum Eigenkapital der Aktionäre. Zeigt, wie effizient das Unternehmen mit dem Geld der Eigentümer arbeitet.
Wie hoch ist die Gesamtkapitalrendite (EBIT) von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Auf EBIT-Basis liegt die Gesamtkapitalrendite von Rémy Cointreau SA bei 8,7 % (Ø 5 Jahre). Operativer Gewinn (EBIT) im Verhältnis zu allem, was der Firma gehört, als Mehrjahres-Schnitt. Er beschreibt das Geschäftsmodell und nicht ein einzelnes gutes oder schlechtes Jahr.
Wie hoch ist die operative Marge von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Die operative Marge von Rémy Cointreau SA liegt bei 13,0 % (letzte zwölf Monate). Gewinn aus dem eigentlichen Geschäft (vor Zinsen und Steuern) im Verhältnis zum Umsatz.
Wie stark wächst der Umsatz von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Der Umsatz von Rémy Cointreau SA wächst um −1,2 % gegenüber dem Vorjahr (3J ⌀ −3,6 %). Wie stark der Umsatz gegenüber dem Vorjahr gewachsen ist (J/J = Jahr gegen Jahr). Daneben das 3-Jahres-Mittel zur Einordnung.
Wie stark wächst der Gewinn von Rémy Cointreau SA (0MGU)?
Der Gewinn je Aktie von Rémy Cointreau SA wächst um −47,6 % gegenüber dem Vorjahr. Wie stark der Gewinn je Aktie gegenüber dem Vorjahr gewachsen ist.
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